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　　来源：券业行家 

　　1.18亿，宏信证券被执行，时任高管已离职

　　距前期监管处罚已过去年余，“川籍”券商宏信证券重新出现在行家的视野中，原因是一则总额1.18亿元的被执行信息。

　　公告惊现bug

　　企查查信息显示，宏信证券新增一则金额不菲的执行信息，金额达1.18亿元。

　　这起案件的案号为（2024）渝87执389号，由成渝金融法院于今年2月21日立案执行。翻查企查查、天眼查和启信宝，行家未能发现申请人及相关案由的细节。

　　作为川籍四家券商之一，宏信证券的公开信息并不多。

　　行家通过中证协官网了解到，宏信证券现有6家分公司，50家营业部。从业人员914名，其中经纪人143名，投资顾问170名，分析师和保荐代表人均只有2名。

　　前期业绩颇欠火候

　　在经营层面，宏信证券2019年到2022年的业绩数据显示，营业收入和归母净利润逐年下跌。

　　2019年，宏信证券营业收入为8.07亿元，归母净利润为1.86亿元。2020年和2021年，营业收入分别下降至7.32亿元和6.73亿元；归母净利润分别下降至1.10亿元和0.94亿元。2022年，营业收入为3.48亿元，归母净利润仅为0.48亿元，同比均出现了“腰斩”。

　　主营业务方面，2022年仅有信用业务同比增长了7.13%，揽收0.98亿元；经纪业务揽收2.18亿元，同比下降30.22%；投行业务收入0.33亿元，同比下降53.11%；资管业务0.46亿元，同比下降37.10%。最惨的是自营业务，由正转负，为-0.68亿元。

　　本次的被执行事件，或将使得这家券商并不丰厚的业绩，雪上加霜。

　　监管机构频下罚单

　　在业绩下滑的同时，宏信证券多次受到监管处罚，涉及投行业务、信息技术、薪酬管理、股东关联等多方面的内控合规问题。

　　2021年4月，四川证监局指出宏信证券在担任中天金融、舍得集团公司债主承销商和受托管理人期间，未勤勉尽责的违规行为。同时，因薪酬递延机制不完善，未合理制定项目主要人员收入递延支付标准等违规行为，四川证监局对宏信证券予以警示。

　　2021年12月，因信息技术系统保障不足，全面风险管理体系不完备，四川证监局责令宏信证券限期改正。

　　2022年10月，因股东方、实控人不符合监管要求，“三会一层”运作不规范，关联方认定和管理不到位，内部控制、合规管理有效性不足，薪酬管理及绩效考核制度不健全且执行不到位，四川证监局要求宏信证券增加内部合规检查次数并提交合规检查报告。

　　2022年11月，因债券承销业务内部控制不完善，个别项目尽职调查、风险揭示不充分；受托管理责任履行不到位，主营业务募集资金使用情况核查不足等问题，四川证监局对宏信证券予以警示。

　　2023年2月，上交所进一步对宏信证券予以书面警示，罚单中明确提及，涉事项目为“20西峡01”。这只总额5亿的私募债的发行人西峡县财和产业集聚区投资有限公司，已在2020年6月更名为南阳财和投资有限公司。

　　主要高管组队跳槽

　　耐人寻味的是，在监管和诉讼信息公开发布之前，包括时任总裁宋成在内的多名高管，已经集体离开了宏信证券。

　　公开信息显示，宋成先生早年任职于中信证券；他于2012年9月加入新时代证券（现为诚通证券），2013年3月至2014年5月期间担任副总经理。2014年6月，他加入宏信证券，并以总裁身份任职直到2021年1月。2021年8月，宋成登记执业于北京指南针科技发展股份有限公司（简称：指南针）。2022年中，随着指南针完成收购网信证券（现为麦高证券，下同），宋成履新董事长兼总经理至今。

　　或许是这位掌门的“召唤”，多位曾在宏信证券担任要职的人员，相继加盟麦高证券。

　　公开信息显示，杨鹏于2012年6月加入宏信证券总部，是宋成的老部下；2021年8月，他登记执业于指南针总经办；2022年7月，出任麦高证券副总经理。

　　麦高证券另一位副总经理葛政，早年同样任职于中信证券；他于2015年2月加入宏信证券，任副总裁。2022年11月，他跳槽麦高证券，并在2023年初担任副总经理至今。

　　曾经的高管，组团离开。这难免引发猜测，是否因为提前知道消息，找到了新的赛道？